Система Использование кода LEI

Код LEI в сфере отчетности по устойчивому
развитию, а также экологического,
социального и корпоративного управлении
(ESG)

Создание глобальной архитектуры климатической информации требует универсального подхода к идентификации и аутентификации заинтересованных юридических лиц. Усилия по стандартизации данных ESG продолжают совершенствоваться. При этом отраслевые эксперты подчеркивают, что идентификаторы, обеспечивающие последовательность и совместимость, станут важнейшими инструментами для беспрепятственного соединения наборов финансовых и нефинансовых данных с существующими инфраструктурами данных. Успех в этом направлении позволит компаниям получать ценную информацию гораздо быстрее, чем при попытках интегрировать нестандартизированные идентификаторы и наборы данных. Чтобы анализировать эффективность компании по факторам ESG и понимать ее влияние на климат, инвесторам требуется однозначно идентифицировать организации, деятельность которых, например, приводит к выбросам парниковых газов.

Уникальная и однозначная идентификация юридических лиц имеет решающее значение для выявления (i) физических рисков, (ii) переходных рисков и (iii) рисков ответственности. Это было подчеркнуто в отчете Network for Greening Financial System (NGFS) (Network for Greening Financial System (NGFS) Progress Report), составленным сетью из 83 центральных банков и органов финансового надзора. В нем указывается, что основным препятствием для использования существующих климатических данных является отсутствие уникальных идентификаторов, которые имеют решающее значение для связывания климатических и финансовых данных. Код LEI позволяет поддержать эту инициативу за счет связывания финансовой и нефинансовой информации. Когда юридические лица, такие как инвестиционные фонды и государственные учреждения, и события корпоративного значения определяются и отслеживаются с помощью разных идентификаторов, инвесторам и/или регулирующим органам может быть крайне сложно проанализировать показатели ESG для данной организации с течением времени. Это связано с тем, что каждый трекер необходимо согласовать и снова сопоставить с исходным юридическим лицом.

Использование кода LEI позволяет оценивать деятельность контрагентов, выбросы и связанные с этим риски в международных цепочках создания стоимости, а также агрегированные данные. Возможность четко и стабильно идентифицировать деятельность своих контрагентов также позволяет компаниям анализировать и оценивать свой прогресс в достижении поставленных целей, связанных с защитой климата и окружающей среды.

Код LEI обеспечит трансграничную координацию и сотрудничество по мере того как государства разрабатывают условия, наборы данных и системы отчетности для обмена между собой ввиду глобального характера рисков, связанных с климатом. С помощью системы LEI надзорные органы могут определить участие финансовых учреждений в экономической деятельности, подверженной переходным рискам. Код LEI также может предоставить подробную информацию о географическом расположении финансовых учреждений, наиболее подверженных физическому риску. Более того, код LEI может облегчить финансовым учреждениям сбор данных о контрагентах/заемщиках. Совет по финансовой стабильности (FSB) рекомендует добавлять в шаблоны отчетности коды LEI контрагентов финансовых учреждений, чтобы повысить надежность климатических данных, которые используют и предоставляют эти учреждения.

Европейский совет по системным рискам в своих рекомендациях подчеркнул, что код LEI может поддерживать сбор данных об устойчивом финансировании. «Центральная гармонизированная база данных, содержащая нужную информацию об уровне устойчивости каждой компании и ее подверженности климатическим рискам, была бы полезна для поддержки развития устойчивого финансирования и защиты инвесторов путем обеспечения легкого доступа к метрикам финансового, экологического, социального и корпоративного управления (ESG) в деятельности компании. Такие данные позволят отслеживать цепочки поставок (например, с помощью кодов LEI поставщиков и клиентов компаний). Это позволит оценивать выбросы на всех цепочках поставок. В свою очередь, это поможет контролировать использование доходов от «зеленых» облигаций, сделает маркировку экологической чистоты более надежной и тем самым снизит репутационный риск отмывания средств на рынках зеленых облигаций».

По мере доступности код LEI уже является обязательным в соответствии с окончательной версией Нормативных технических стандартов ЕС (RTS) и Регламентом о раскрытии информации в области устойчивого финансирования (SFDR) (EU Regulatory Technical Standards (RTS) under the Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR)) . В Китае код LEI требуется на основании Рекомендаций по раскрытию экологической информации финансовыми учреждениями в Шэньчжэне (Guidelines for Environmental Information Disclosure of Financial Institutions in Shenzhen).

Некоторые поставщики данных уже включили коды LEI в свои базы данных. Например, ESGi, поставщик надежных данных ESG для инвестиционной отрасли, внедрил коды LEI в свою платформу, воспользовавшись привязкой международного идентификационного кода ценной бумаги (ISIN) к коду LEI, которую обеспечил фонд GLEIF, и теперь помогает фирмам-покупателям определять, каким рискам подвержены продукты компании.

В декабре 2022 года фонд GLEIF присоединился к инициативе по достижению нулевых выбросов. Ценность кода LEI получила немедленное признание, поскольку отсутствие обязательного, глобального и общего идентификатора в корпоративном мире создает множество проблем при сопоставлении записей компаний исключительно с нестандартизированными идентификаторами разных стран или громоздкими текстовыми данными. Трумэн Семанс (Truman Semans), генеральный директор и основатель компании OS-Climate, говорит: «В контексте нашей инициативы сопоставление данных с помощью кодов LEI от GLEIF и других открытых наборов данных — это ключевой элемент создания высококачественных аналитических систем, которые оценивают прогресс компаний относительно их обязательств по достижению нулевых выбросов и других инвестиционных целей, связанных с изменением климата». Параллельно с этим GLEIF является одним из кураторов подгруппы «обнаруживаемых данных» в рамках программы Carbon Call. Фонд помогает продвигать повышение прозрачности отчетов в области устойчивого развития для поддержки дорожной карты Carbon Call, опубликованной на конференции COP27.

Ценность кодов LEI в поддержке программы устойчивого развития Группы двадцати недавно была признана в отчете, опубликованном лидерами мирового бизнес-сообщества (B20, Business at OECD и Международной организацией нанимателей). Бизнес-сообщество ценит систему LEI за то, что она позволяет сократить затраты и фрагментарность подходов в разных странах, а также подготовить почву для лучшего информационного обеспечения управлении рисками в будущем.

Публикации

Business at OECD, B20 and IOE

To Deliver the Sustainability Agenda, Barriers to Liquidity and Productivity must be addressed

Financial Stability Board (FSB)

Recommendations for supervisory and regulatory approaches to climate-related risks and calls for continued progress on disclosures.

Chief Data Officer Magazine

How Two Unique Identifiers Can Unlock the Value of ESG Data

Open Data Institute (ODI)

Towards Implementing net zero data strategies

United Nations Development Programme, GLEIF, Monetary Authority of Singapore

UNDP, GLEIF and MAS to embark on Project Savannah to digitize basic ESG Credentials for MSMEs